Holenderski podatek majątkowy w box 3 pozostaje w 2026 roku polem minowym prawnym i politycznym. Pomimo powtarzających się orzeczeń Sądu Najwyższego, że stary system ryczałtowy był niezgodny z prawem, nadal nie ma ostatecznego rozwiązania. Senat rozpatruje nowy projekt ustawy, który chce opodatkować przyrost majątkowy, ale ekonomiści i prawnicy ostrzegają, że również ten system jest podatny na nowe procesy sądowe. Tymczasem z opinii Sądu Najwyższego wynika, że podatnicy, którzy spóźnili się ze sprzeciwem, nie mają prawa do kompensaty, nawet jeśli opodatkowanie było niezgodne z prawem. Dyskusja dotyka sedna tego, co jest sprawiedliwe: czy rząd może opodatkować zwroty, które istnieją tylko na papierze? I jak zapobiec dalszemu pogłębianiu się nierówności majątkowych, bez nieproporcjonalnego obciążenia klasy średniej? Libaros porządkuje liczby i rozwój prawny, bez osądu, ale ze wszystkimi faktami, które potrzebujesz, aby wyciągnąć własne wnioski.
Holandia
Box 3 opodatkowuje majątek powyżej zwolnienia (57.000 EUR na osobę w 2026 roku, 114.000 EUR dla małżonków podatkowo) stawką, która rośnie wraz z wielkością majątku. Według obliczeń ekonomisty Basa Jacobsa efektywna stawka może sięgnąć 54% dla majątków powyżej 1 miliona EUR, w zależności od rzeczywistego zwrotu. Ta liczba jest kontrowersyjna: krytycy twierdzą, że stawka jest tak wysoka tylko przy niskich zwrotach, podczas gdy zwolennicy podkreślają, że chodzi o papierowe zyski, które nie zawsze są realizowane. Źródło: BNR.nl, 19 maja 2026. W praktyce oznacza to, że osoba z 500.000 EUR na koncie oszczędnościowym przy 2% oprocentowaniu robi rocznie 10.000 EUR zwrotu, ale płaci od tego około 4.500 EUR podatku, czyli efektywną stawkę 45%. Dla inwestorów z wyższymi zwrotami (na przykład 7% na akcjach) obciążenie jest niższe, ale ustawodawstwo nie rozróżnia między klasami aktywów. To prowadzi do sytuacji, w których oszczędzający są bardziej obciążeni niż inwestorzy, co Sąd Najwyższy w wcześniejszych orzeczeniach określił jako niesprawiedliwe. Kluczowy punkt uwagi: kto w przeszłości nie wniósł sprzeciwu od podatku, nie ma według niedawnej opinii Sądu Najwyższego prawa do kompensaty, nawet jeśli opodatkowanie okazało się później niezgodne z prawem. To dotyczy szacunkowo dziesiątek tysięcy podatników, którzy zakładali, że rząd automatycznie dokona korekty. Źródło: Accountancy Vanmorgen, 8 maja 2026. Dla tych, którzy rozważają relokację lub restrukturyzację majątku: niepewność prawna pozostaje na razie, a nowe ustawodawstwo może być ponownie kwestionowane. Porównaj swoją sytuację z Holandią →
Perspektywa:
podatek majątkowy w kontekście europejskim Box 3 nie istnieje w izolacji. Wiele krajów europejskich zniosło podatek majątkowy (Niemcy, Szwecja, Austria) lub zna tylko podatek od spadków. Portugalia oferuje poprzez reżim IFICI (uruchomiony 2026) dziesięć lat zwolnienia z opodatkowania zwrotów majątkowych dla nowych rezydentów podatkowych, pod warunkiem zainwestowania co najmniej 500.000 EUR w nieruchomości lub przedsiębiorstwa. Hiszpania ma podatek majątkowy (Impuesto sobre el Patrimonio), który różni się regionalnie, ze stawkami do 3,5% w niektórych wspólnotach autonomicznych, ale Madryt oferuje pełne zwolnienie. Dla holenderskich HNWI, którzy chcą uniknąć presji box 3, realistyczne są trzy scenariusze: (1) emigracja do kraju bez podatku majątkowego, (2) restrukturyzacja poprzez zagraniczną spółkę holdingową (z uwagą na 10-letni okres przedawnienia przy emigracji), lub (3) czekanie, aż ustawodawstwo będzie ostateczne, a dopiero wtedy podjęcie działań. Każdy scenariusz ma implikacje fiskalne, prawne i dotyczące stylu życia, które wykraczają poza samo stawkę podatkową. Lidaros Freedom Score waży pięć wymiarów: obciążenie podatkowe, mobilność paszportowa, opcje pobytu, prawa własności i styl życia. Box 3 dotyczy przede wszystkim pierwszego wymiaru, ale decyzja o relokacji zależy od wszystkich pięciu. Kto skupia się wyłącznie na oszczędzaniu podatkowym, może skończyć w jurysdykcji ze słabszą ochroną prawną lub ograniczonym dostępem do opieki zdrowotnej. Liczby są jasne, wybór należy do ciebie.